המסלול הלוהט: קרנות פנסיה מניות, ליגת FUNDER - מור פנסיה מנצחת ב 2023, מנורה מבטחים ב 3 שנים, אלטשולר שחם ב 5 שנים 

קרנות פנסיה: האפיק שזוכה לאהדה גוברת בקרב הציבור נבדק ב Funder-AdvizerLand | מי מוביל בתשואה בטווחים הארוכים?

 

 

FacebookTwitter Whatsapp
Photo Silvabom Dreamstime.comPhoto Silvabom Dreamstime.com

17/01/2024 משה מימון

בתמונה משמאל: מימין: מיכאל קלמן, מנכ״ל מנורה מבטחים ביטוח, צילום: נטי לוי; גלעד אלטשולר, מנכ״ל אלטשולר שחם, צילום: יח״צ; אורי קרן, מנכ״ל מור גמל, צילום: עמי ארליך


דצמבר הסתיים ואיתו גם 2023, כל חודש אנחנו מוסיפים לסיקור עוד ועוד תחומים, בין היתר על סמך פופולריות הולכת וגדלה של אפיק כזה או אחר, לפעמים בהתאם לעניין שאנחנו מקבלים מהשטח, מהסוכנים, ומהציבור על אפיק כזה או אחר שמעניין אותם. כך היה עם חסכון לכל ילד שהתווסף בחודש שעבר, גמל להשקעה שהתווסף לפני מספר חודשים, ועכשיו עם מסלול המניות של קרנות הפנסיה, מסלול שצובר תאוצה מבחינת היקף ההפקדות אליו.

מילה קטנה בקשר עם המסלול הזה, ובכלל עם סיכונים. האמירה הרווחת היא שהציבור הישראלי שונא סיכון מובהק, ולכן מעדיף אפיקים סולידיים. עובדתית יש בזה משהו שכן אם בודקים בקרנות הנאמנות רואים שהאפיק שבו נמצא היקף ההון הגדול ביותר הוא קרנות ה-80/20 (80% מניות ו-20% אג"ח), לעומת זאת בארה"ב האפיק הנפוץ ביותר הוא 60/40 החלק הגדול הוא עדיין מרכיב האג"ח.

אולם לאחרונה רואים שהציבור מגדיל סיכון בחסכון הפנסיוני, ומעביר כספים לאפיקים שטומנים בחובם סיכון. הפופולריות של המסלולים מחקי מדד S&P500 הם דוגמא לכך, ומסלול המניות בקרן הפנסיה הוא כיוון נוסף רלבנטי, שכאמור היקף ההון אליו הולך וגדל. אחרי ההקדמה הזו, בחנו את קרנות הפנסיה השונות של הגופים השונים מבחינת התשואה.

התשואה ביחס לאפיקים האחרים

מסלול

תשואה 2023

תשואה דצמבר

36 ח' אחרונים

60 ח' אחרונים

קרנות פנסיה מסלול מניות

13.44%

2.96%

22.22%

54.94%

קרנות פנסיה עד גיל 50

11.38%

2.26%

21.59%

47.47%

קרנות פנסיה גילאי 50-60

10.66%

2.08%

20.11%

43.22%

קרנות פנסיה מעל גיל 60

8.18%

1.59%

16.25%

33.87%



ראשית, כצפוי היכן ממוקם המסלול מבחינת התשואה ביחס לאפיקי הפנסיה האחרים. מן הסתם אפשר לראות שהתשואה גבוהה הרבה יותר מהאפיקים האחרים, ומן הסתם גם רמת הסיכון. הפערים בתשואה מתבטאים באופן המשמעותי ביותר בטווחים הארוכים של 5 שנים, שם הפער בתשואה בין מסלול המניות למסלולים האחרים משמעותי.

סיכום התשואה במסלול המניות – מור מנצחת השנה

במסלול המניות התשואה הממוצעת החודש היא 2.96%. התשואה הממוצעת ב-2023 עומדת על 13.44%. טווח התשואות נע השנה בין 10.48% (כלל) ל-15.95% (מור). התשואה הממוצעת המצטברת ל-3 שנים היא 22.22%, והתשואה ל-5 שנים היא 54.94%.

מור פנסיה מנצחים בתשואה ב-2023 עם 15.95% תשואה. אלטשולר שחם במקום השני עם 15.2%. בתשואה בדצמבר מנצחים הפניקס עם 3.32%. מגדל במקום השני החודש עם 3.17%. מנורה מבטחים מובילים בתשואה ל-3 שנים עם 26.37%. אלטשולר שחם מובילים בתשואה ל-5 שנים עם 56.98%.

קרנות פנסיה מסלול מניות - ליגת FUNDER

שם קרן

תשואה 2023

תשואה דצמבר

36 ח' אחרונים

60 ח' אחרונים

סך נכסים (מיל' שח)

מספר קופה

מור פנסיה

15.95%

2.66%

---

---

1,160

13912

אלטשולר שחם

15.20%

2.88%

15.19%

56.98%

3,035

12419

מיטב

14.55%

3.03%

24.34%

53.77%

882

2105

מגדל

13.71%

3.17%

23.71%

54.24%

3,790

2142

מנורה מבטחים

13.21%

2.90%

26.37%

55.71%

3,947

2063

הראל

12.39%

2.64%

23.88%

56.04%

5,735

2175

הפניקס

12.04%

3.32%

21.92%

54.46%

7,546

2187

כלל

10.48%

3.06%

20.18%

53.40%

4,838

9647

 

 

 

 

 

 

 

ממוצע

13.44%

2.96%

22.22%

54.94%

 

 



(*) הקרנות בטבלה מנהלות מעל חצי מיליארד שקלים, ופתוחות להפקדה לציבור.
(**) כל הנתונים המופיעים בכתבה מתייחסים לקופות/לקרנות המסוקרות בכתבה. הנתונים בכתבה מתבססים על נתונים שהועברו ל-Funder-AdvizerLand מהגופים השונים, אין ל-Funder-AdvizerLand אחריות על הנתונים כפי שהם מופיעים בכתבה. ט.ל.ח.
(***) Funder-AdvizerLand מזכירים למשקיעים כי נתוני התשואה המופיעים בכתבה הם לפני ניכוי דמי ניהול.


תחזית קרנות השתלמות, גמל ופנסיה / איור AI פאנדר

תחזית קרנות השתלמות, גמל ופנסיה - לפחות החיסכון נותן תשואה חיובית - מאי 24 בגמל

אבי ברקוביץ, משנה למנהל השקעות ראשי מיטב גמל ופנסיה 
02/06/2024